为什么全世界所有国家都在喊着刺激国民消费、鼓励大家贷款？告诉你一个残酷的真相，如果大家都不借钱、不借贷了，钱会瞬间消失。没错，就是凭空消失。更扎心的是，目前全世界的货币总量其实远不够覆盖全球债务的规模。截止2025年第二季度，全球债务总额已突破337.7万亿美元，而全球狭义货币总量约为28.6万亿美元，广义货币总量约为80.9万亿美元。也就是说，即便全球主要的货币总量全部拿来抵债，仍有超256.8万亿美元的缺口。有人会问这个数字是不是算错了？我可以明确说没有算错，这就是现代金融体系的bug，而钱本身就是这么变出来的。更恐怖的是，这个所谓的bug不是意外，而是故意设计的。
给大家打个比方，假设全世界是一座小岛，岛上只有银行和初始100块钱，我把这100块钱存进银行，银行会留下10块钱作为准备金，然后把剩下的90块贷给开超市的小张。注意了，这时候我的银行卡账面还是100块钱，小张的卡里却多了90块钱，整个小岛的货币总量就从100块变成了190块。小张拿到钱之后，拿40块付给房东老李。老李拿了钱又将40块存进银行，银行留5块钱的准备金把剩下的35块继续放贷出去。就这么循环下去，最初的100块钱最后能变成1000块，这就是所谓的货币乘数效应。但他们绝对不会告诉你，这1000块里有80%多债务。所以，一旦没人借钱，这些创造出来的钱就会消失，经济危机也就随之而来。不管是1929年的美国大萧条，还是1990年的日本经济泡沫破裂，都是活生生的前车之鉴。
就说日本90年泡沫破裂后，企业和民众开始拼命还债，再也不借新钱，结果货币供应量暴跌，物价连续下跌了20年。日本央行急得团团转，不断把贷款利率降到零，甚至推出了负利率，相当于你借钱银行还倒贴钱给你。可即便如此，大家还是一门心思还债，谁也不敢再冒一点风险。你以为钱是实实在在的东西，其实它只是一场数字游戏，当游戏规则变了，钱就会象泡沫一样瞬间破灭。但这还不是最可怕的，最可怕的是，这场游戏必须无休止的玩下去。因为所有人的钱都是另一部分人的债，你的存款是银行欠你的债，你的工资是公司欠你的债，你的养老金是政府欠你的债。一旦这条债务链条断了，所有的钱都会化为乌有。这也就解释了那个诡异的现象，为什么经济越发达，债务反而越多。
08年印的钱造成了10年的通胀，10年的通胀催生了15年的资产泡沫，15年的资产泡沫又导致了20年的泡沫破裂危机，而2020年我们又印了更多的钱。每一次危机的解药都是用更多的钱创造更多的债，全球债务从08年的150万亿美元，暴涨到现在的320万亿美元，翻了一倍还多。但全球经济的增长呢？还不到50%，意味着我们需要越来越多的债务才能创造同样的经济增长。这就象吸烟，剂量越大效果越差，最后可能就完全失效。最要命的是这个游戏没有退出机制，你想不玩了根本不行，因为你的养老金在股市里，你的存款在银行里，你的工作和生活都依赖这个系统，所有人都已经被牢牢绑架在这里面了。
那我们普通人该怎么办？聪明的人一定要做好这三件事，第一理解规则、顺势而为。既然钱是通过债务创造的，那我们就要合理利用债务去买入资产，而不是用来负债消费。记住在通胀的世界里，合理负债的人往往是赢家；第二持有一部分现金，但绝对不要全部持有现金。在这个系统里，现金在某些时候可能是最不值钱的东西。富人拥有资产，中产持有现金，穷人却可能背负着无意义的债务；第三做好准备。这场游戏总有结束的一天，可能是恶性通胀，可能是债务违约，也可能是货币提量重置。不管是哪种情况，记住手里有粮心里不慌。所以兄弟们，以后再看到央行降息的新闻，别以为是好消息，这可能是系统在续命。
当你看到到处都在鼓励贷款买房、贷款消费的宣传的时候，要明白这可能不是为了你好，而是系统需要新的债务，需要新的接盘侠。我们所有人都是这场设计的参与者，最好不要成为受害者，当全世界都在玩一场注定会有风险的游戏时，你能做的不是退出，而是确保自己不是最后一个倒下的人。
